从2008年9月16日起，央行六年来首次下调一年期人民币贷款基准利率0.27个百分点，其他期限档次贷款基准利率按照短期多调、长期少调的原则作相应调整；存款基准利率保持不变。对于普通百姓而言，央行下调贷款利率不仅仅是每个月的月供少交多少钱，更重要的是对老百姓日常投资理财也将产生影响，在持续通胀的背景下，我们理财思维是否可以逆向而动呢？
算笔房贷账：50万元每月少还24元
此次央行下调一年期人民币贷款基准利率0.27个百分点，其他期限档次贷款基准利率按照短期多调、长期少调的原则作相应调整；存款基准利率保持不变。仔细研究下调的幅度，房贷等长期贷款的费率减少并不明显，对于购房者来说，此次下调的幅度并不大，五年以上贷款调后利率为7.74%，下调幅度仅为0.09%。
以一位购房者贷款50万元、以等额本息的方式分10年还款为例。按下调前五年期以上贷款利率7.83%计算，他每月还款6021.56元，共计应付利息222587.09元，总还款额为722587.09元。按照下调后的利率7.74%计算，每月还款5997.91元，共计应付利息219748.72元，总还款额为719748.72元。实际每月较下调前仅少支付23.59元的利息款，10年仅减少利息支出2838.37元，还不够一个月的还款额。
贷款50万已属重量级的“负翁”，从大连的情况看，贷款20万到30万的人比较多，深圳发展银行大连分行赵志强以贷款30万为例，分别计算了贷款前后的月供情况,经过计算，得出的结论是：房贷等长期贷款的费率减少也并不明显，可以说，这样的利率微调对购房者的购房意愿并不会产生太大的影响。但这次下调也将打破过去对于“加息”固化思维。而且如果是作为创业或者消费用途，而向银行申请短期贷款，无疑将大大减少利率支出。
固定房贷三个月前曾悄然下调
“贷款利率下调符合我们此前的判断，光大银行早在6月12日的时候就下调了固定房贷利率。”光大银行大连分行韩雪莲说。
“2006年上半年，光大银行率先推出固定房贷利率，锁定未来贷款的成本，当时刚刚处于市场加息的前夕，受到了很多按揭客户的欢迎，所以2006年和2007年两年时间大连分行办理固定房贷利率的客户很多，之后央行加息，最早选择固定房贷的客户现在的利率仍然比此次下调后的利率要合适。”韩雪莲进一步补充说，“直到去年9月份央行推出购买第二套住房上调利率的政策后，固定房贷开始问津者少。”
“倒推10年前，贷款利率都在13%左右，这几年最低达到百分之三四。从国际经验看，房贷利率大多比较固定，根据你的贷款期限，对未来市场的判断锁定一个比较低的固定的利率成本，这才是比较成熟的表现。”韩雪莲分析说。
对现在刚刚选择固定利率的客户，韩雪莲建议，预计按期还款的，可以选择由固定转为浮动利率，当然，你要付一定的手续费，手续费按照（固定利率-浮动利率）×30%收取，对已准备近两年提前还贷的，就不必转按了，手续费比多付的利息还多。
“加息”固化的思维该改了
那么，如何脑筋急转弯进行“逆向思维”呢？投资者可以从央行的口径中揣摩，“保持国民经济平稳较快持续发展”是此次政策调整的原因，而“下调中短期贷款利率”显然有助于减轻工商业企业面临的困境。由此，可以判断央行的举措已不能用传统思路思考，因此普通百姓在国家“提振经济”的大背景下，不应该再选择“加息”周期时采用的理财方法，如提前还款、选择固定房贷等，更多应该采用“逆向思维”，使得自己能够跟上形势。
贷款利率下调，不仅将对房贷产生影响，也将对目前一些热门的理财产品产生影响，像目前火爆的信贷资产转让类理财产品，它们的收益率都是基于贷款利率的，一般收益在5%~6%左右，此次下调存款贷款利率，无疑将使得这些产品的收益率也有可能下降。另一方面，普通百姓在选择投资理财产品的时候，不应仅仅看到其对抗通胀的功效，更应看重其流动性，考虑其产品在设计上，究竟是按照存款利率设计，还是按照贷款利率设计，只有充分了解理财产品的特点，才能避免系统性风险，在日常理财中获得好的收益。
